中 은행들, 베이징 소비자 대출 추진에 "휘청"…부실채권 급증 우려

중국 은행들이 개인 대출에 대한 채무 불이행 급증으로 휘청거리고 대출을 원하는 재정 상태가 양호한 가계를 찾는 데 어려움을 겪으면서 소비자 신용을 높이기 위한 새로운 베이징 지침을 준수하기 위해 고군분투하고 있다고 11일(현지시각) 로이터 통신이 보도했다.
지난 3월 이후 금융 규제 당국은 미국과의 무역전쟁의 영향에 대응하기 위한 광범위한 노력의 일환으로 소비를 촉진하기 위해 은행들에게 더 많고 더 저렴한 대출을 제공할 것을 촉구하는 여러 지침을 발표했다.

이로 인해 은행들은 초기에 3% 미만의 기록적으로 낮은 이자율로 개인 대출을 판매하다가 이익 마진 축소에 대한 우려 속에서 다시 인상했다.

대출 관리자와 은행 경영진은 로이터에 수요 둔화와 이미 급증하는 불량 가계 부채에 대한 우려, 고객 소득에 대한 불확실성을 이유로 소비자 대출을 늘리기 위해 고군분투하고 있다고 말했다.
최근 금융업, 제조업, 주정부 부문의 임금 삭감은 가계의 재정 건전성을 더욱 악화시켰고, 미국의 관세 인상은 일자리와 소득 안정성에 대한 우려를 부채질하고 있다.

한 국영 은행의 지점장은 민감성 때문에 익명을 요구하며 "소비자 대출을 받을 대출자를 찾는 것은 매우 어렵다"고 털어놨다. "은행들은 대출 목표를 달성하는 것과 부실 대출을 통제하는 것 사이에서 갈팡질팡하고 있다."

그는 "채무 불이행이 증가하면 지점 임원들은 처벌을 받게 된다. 많은 대출 담당자들이 대출 할당량을 맞추기 위해 서로의 은행에서 돈을 빌리고 있다"고 덧붙였다.

중앙은행에 따르면, 소비자 대출은 1분기에 6.1% 증가하여 2024년 같은 기간의 8.7%와 2023년 1-3월의 11%보다 둔화됐다. 2분기 데이터는 앞으로 몇 주 안에 발표될 것으로 예상된다.
공식 데이터에 따르면, 중국 상업은행의 전체 NPL(부실채권) 비율은 3월 말 기준 1.51%로 2024년 말 1.50%에 비해 안정적으로 유지되고 있다. 소규모 농촌 상업은행은 1분기에 2.86%의 높은 NPL 비율을 기록했는데, 이는 주요 국영 은행의 1.22%에 비해 높았다.

공식 자료는 전체 소비자 대출의 NPL 비율을 공개하지 않지만, 은행 임원과 대출 관리자들은 로이터에 올해 개인 대출의 채무 불이행이 급격히 증가했다고 말했다.

은행들의 고군분투는 가계 소득 증대에 대한 더 빠른 대안으로 여겨지는 소비자에 대한 대출을 늘리려는 당국의 노력에 좋지 않은 징조다. 후자는 빚이 많은 지방정부가 사회복지에 더 많은 지출을 하도록 하고, 공무원의 급여를 지급하는 등의 조치를 취해야 한다.

ING의 중화권 수석 이코노미스트인 린 송은 부채로 인한 소비 충격은 "일시적"으로 판명될 가능성이 높다고 분석했다. 송은 "소득 증가에 의한 소비는 보다 지속 가능한 회복을 달성한다는 측면에서 매우 바람직할 것"이라며 이는 당국에 더 어려운 과제라고 덧붙였다.
경제학자들은 가계부채의 절대적 수준에 대해서는 크게 우려하지 않고 있다. 중국이 경제생산량의 약 60%를 차지하는 반면, 미국은 약 70%, 한국은 90%를 넘는 수준이다.

하지만 문제는 부채 증가 속도와 가계의 상환 능력이다. 임금 삭감과 고용 불안정이 확산되는 상황에서 은행들은 대출 확대와 리스크 관리 사이에서 딜레마에 빠져 있다.

업계에서는 정부의 소비 부양 정책이 실효성을 거두려면 대출 확대보다는 근본적인 소득 증대 정책이 필요하다는 목소리가 높아지고 있다.


신민철 글로벌이코노믹 기자 shincm@g-enews.com