중국 항공업 성장 급격 둔화...관세 여파로 보잉 구매 꺼리는 항공사들

미·중 무역 전쟁으로 인한 관세 부담이 중국 항공업계의 성장을 급격히 둔화시키고 있다는 분석이 제기됐다. 관세 인하에도 불구하고 중국 항공사들이 보잉 항공기 구매를 꺼리면서 항공기 인도 지연과 함께 전체 항공 역량 성장이 크게 둔화될 것으로 전망된다고 29일(현지 시각) 홍콩에서 발행되는 사우스차이나모닝포스트(SCMP)가 보도했다.
중국 국제자본공사(CICC) 애널리스트들은 29일 발표한 보고서에서 관세와 글로벌 공급망 제약으로 인해 중국의 민간항공 승객 수용 능력이 2028년까지 연평균 3.1% 증가에 그칠 것으로 예상된다고 밝혔다. 이는 2019년까지 10년 동안 연평균 15.4%씩 증가했던 것과 극명한 대조를 이룬다.

애널리스트들은 "관세율이 낮아졌음에도 불구하고 중국 항공사들은 단기적으로 보잉 항공기를 수입하는 것을 꺼리고 있다"며 미국산 수입품에 대한 관세가 남아있어 각 항공기 가격에 "수백만 달러에서 1000만 달러 이상이 추가될 수 있다"고 분석했다.

실제로 올해 무역 격변 속에서 일부 중국 항공사들이 보잉 비행기 인도를 거부했다고 보잉의 켈리 오트버그 최고경영자(CEO)가 지난달 확인했다. 다만 미국산 항공기 인도는 이달 초 양국의 보복 관세 전쟁이 진정된 후 재개된 것으로 알려졌다.
CICC 애널리스트들은 주요 항공 공급망이 유럽·미국·중국에 걸쳐 있는 상황에서 현재의 관세가 생산 비용을 증가시켜 제조 능력의 회복을 늦출 수 있다고 지적했다. 이들은 "보잉과 에어버스가 점차 생산량을 회복하고 있지만, 타이트한 공급망과 관세 압박으로 인해 항공기 인도 지연율이 2025년에서 2027년까지 약 25%에 머무를 가능성이 높다"고 전망했다.

중국 항공사에 대한 에어버스 항공기 인도의 약 15%가 지연되고 있으며, 보잉 항공기의 경우 이 비율이 40%까지 치솟고 있다고 애널리스트들은 추정했다. 코로나19 팬데믹이 전 세계 항공 공급망에 심각한 타격을 준 가운데 항공업계는 수년간의 적체에서 아직 완전히 회복하지 못한 상황이다.

중국이 자체 개발한 항공기도 타격을 받고 있다. 중국상용항공기공사(Comac)의 자체 제작 C909·C919 항공기 인도량이 올해 첫 4개월 동안 전년 동기 대비 50% 감소하여 14대에서 7대로 줄었다고 애널리스트들은 밝혔다.

"우리는 인도량 감소가 시장 수요와 관세의 영향 때문일 수 있다고 생각하며, 이로 인해 코맥이 생산·배송 계획을 조정했을 가능성이 있다"고 분석했다.
중국과 미국은 이달 초 향후 90일 동안 서로의 제품에 대한 관세를 대폭 인하하는 임시 합의에 도달했다. 하지만 이 합의안은 도널드 트럼프 미국 대통령이 지난 4월 이전에 중국 제품에 부과한 20%의 관세와 함께 양측이 부과한 10%의 추가 관세를 그대로 유지했다.

보잉 웹사이트 데이터에 따르면, 지난달 말 보잉의 미충족 상업용 항공기 주문 6282대 중 128대가 중국향이었다. 이 회사는 지난해 중국 구매자에게 56대, 올해 첫 3개월 동안 18대의 비행기를 인도했다. 그러나 중국 구매자가 보잉 제트기에 대한 대량 주문을 한 것은 2017년이 마지막이었고, 그 후 몇 년 동안 유럽 라이벌인 에어버스가 선호 공급업체였다.

중국 민용항공국 자료에 따르면, 중국은 지난해 말까지 민간항공을 위해 4394대의 항공기를 운항하고 있다.

CICC 애널리스트들은 미국이 중국 항공기 부품의 최대 공급국으로 지난해 총수입액의 절반 이상을 차지했다면서 남은 관세가 "중국의 부품 부족으로 이어지고 항공기 유지보수 주기를 연장할 수 있다"고 경고했다.
이런 상황은 중국 항공업계의 중장기 성장 전략에도 영향을 미칠 것으로 보인다. 관세 부담으로 인한 비용 증가와 공급망 불안정이 지속될 경우 중국 항공사들의 기단 확장 계획이 대폭 축소될 수밖에 없기 때문이다.


신민철 글로벌이코노믹 기자 shincm@g-enews.com